本公司及控股股东、实际控制人、全体董事、监事、高级管理人员承诺定向发行说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担相应的法律责任。

　　本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证定向发行说明书中财务会计资料真实、准确、完整。

　　中国证监会或全国中小企业股份转让系统有限责任公司对本公司股票定向发行所作的任何决定或意见，均不表明其对本公司股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。

　　根据《证券法》的规定，本公司经营与收益的变化，由本公司自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。

　　1、公司的基本情况 公司主营业务是以碳达峰、碳中和为目标，利用清洁、可再生能源，以热泵技术为核 心，智慧能源管控平台为基础，为用户端提供绿色综合能源服务。公司打破传统的单一单 向的能源类型供给方式（电、热、气、冷），通过整合各类能源资源（地热能、废余热能、太阳能、风能、电网、气源、热力等），整合先进的能源技术，优化能源资源配置方案， 统筹协调能源需求与能源供给，通过智慧能源管理系统的耦合与调度，实现源、网、荷、 储一体化管理，达到降低能耗、减少碳排放目标的综合性、系统性能源。 （1）所属行业基本情况 基于3060双碳目标的提出，近年来国家相继出台了众多可再生能源行业的利好政策， 根据北京市发改委2022年印发的《北京市新增产业的禁止和限制目录》热力生产和供应 业管理措施，明确规定耦合常规能源供热方案中新能源和可再生能源设施装机占比不得 小于项目总装机的60%，使可再生能源行业有了更多发展的空间。 （2）公司主要产品及服务 公司致力于建筑节能领域，以热泵技术为基础，利用深层地热能、浅层地温能、空气 能、污水废热能、工业余热等清洁可再生能源，结合蓄能、高效末端、高效能源塔、光储 充微电网等技术，在民用、工业建筑行业提供建筑能源系统的能源投资、规划设计、建设 安装、智慧运营、碳资产管理等综合能源服务。 （3）公司主要业务模式 公司业务模式主要分为智慧可再生能源综合服务、智慧运营服务、供能服务及系统集 成安装服务四类。 智慧可再生能源综合服务主要涉及项目的前期咨询、规划设计、产品销售、能源评价 等服务项目；智慧运营服务主要是利用智慧能源管控平台，为园区及建筑提供智慧能源管 理综合服务；供能服务主要为公司投资建设运营的BOT类项目，主要包含可再生能源系统 的开发利用投资、能源站房内主要设备及管网的集成建设投资等，为用户解决集中供冷、

　　供热、热水、蒸汽、光伏发电、智慧充电桩等需求；系统集成安装服务主要包括工程施工 过程中的各种设备、电气、自控、给排水、采暖、空调等的安装调试。 2、符合国家产业政策和全国股转系统定位 公司主要从事建筑节能、可再生能源综合利用等领域的节能技术推广服务。根据国家 发展改革委发布的《产业结构调整指导目录（2019 年本）》（国家发展和改革委员会令第 49 号），公司主要业务属于第一类鼓励类之“四十三”之“22、节能、节水、节材环保及 资源综合利用等技术开发、应用及设备制造；为用户提供节能、环保、资源综合利用咨询、 设计、评估、检测、审计、认证、诊断、融资、改造印度股市指数、运行管理等服务”。公司主营业务 符合国家产业政策导向。 公司作为节能及可再生能源综合利用服务企业，拥有自主研发的几十项知识产权专 利，多次主导、参与国家及地方相关行业标准的制定，是北京市“专精特新小巨人”企业、 国家及中关村双高新企业、科技型中小企业。近三年公司平均营业收入增长率达到46%， 年均复合增长率35%，企业营业收入逐年增长，业务规模持续扩大，符合创新型、创业型、 成长型中小企业的特点，符合全国股转系统的定位。

　　公司不符合《非上市公众公司监督管理办法》关于合法规范经营、公 司治理、信息披露、发行对象等方面的规定。

　　公司存在违规对外担保、资金占用或者其他权益被控股股东、实际控 制人严重损害的情形，且尚未解除或者消除影响的。

　　董事会审议通过本定向发行说明书时，公司存在尚未完成的普通股、 优先股发行、可转换公司债券发行、重大资产重组和股份回购事宜。

　　公司符合《非上市公众公司监督管理办法》关于合法规范经营、公司治理、信息披露、 发行对象等方面的规定。

　　1、资产负债项目变动分析： （1）资产总额：2022年末公司资产总额为308,331,288.65元，较上年同期增加了 33.00%，主要是由于2022年公司业务进一步扩张，新增合同订单数量及实施项目较 2021年有所增加，但由于2022年受到宏观经济影响导致实施的大部分项目结算周期延 后，致使合同资产涨幅较大，使得公司2022年度资产总额增幅较大。公司合同资产主要

　　是已完工未结算部分，随着项目陆续结算、竣工验收，前期合同资产逐步减少，随着公 司业务订单增多，合同资产逐步增加。公司审慎对待合同资产，加快项目结算工作。 （2）预付账款：2022年预付账款较2021年减少643,059.11元，降幅36.40%，主 要是由于本期预付的项目到货及收到的较为及时，故本期预付账款有所降低。 （3）存货：2022年度公司存货同比减少14.64%，主要是由于根据合同履约进度确 认了新项目的收入，同时结转部分项目成本。 （4）负债总额：2022年度公司的负债总额相比2021年增加了33.72%，主要是由 于2022年度公司新增合同订单较多，且年中、年末受宏观经济影响，付款流程相对滞后 导致应付账款较21年涨幅较高公司本期收到政府补助1,781.00万元，计入递延收益。 综上导致公司2022年度整体的负债总额涨幅较大。 （5）应付账款：2022年应付账款相比上年同期增加62.27%,主要是由于2022年度 公司新增合同订单较多，且年中、年末受宏观经济影响，付款流程相对滞后导致应付账 款较2021年涨幅较高。 （6）归属于母公司所有者的净资产：2022年度归属于母公司所有者的净资产较上 年同期涨幅32.45%，主要是由于2022年度净利润较高导致盈余公积和未分配利润较高 所致。 （7）其他应付款：2022年度其他应付款比上年同期减少 60.56%，主要是由于 2022年资金流较好，归还往来拆借导致相比上年同期下降较大。 （8）资产减值损失：2022年度资产减值损失比去年同期增加 212.36%，主要是由 于 2022年计提合同资产减值准备导致涨幅较高。 （9）速动比率：主要是 2022年业务新增较多的情况下，公司付款流程受宏观经济 影响，付款流程相对滞后股票市场行情分析，导致应付账款增加；另外，一年内到期的长期借款以及一年 内到期的房租负债相比上一年度有所增加。 （10）归属于母公司所有者的每股净资产：2022年度每股净资产较上年增长 32.80%，主要是由于归属于母公司所有者的净资产较上年同期有所增长。 2、收入利润项目变动分析： （1）营业收入：2022年度公司营业收入相较2021年增加29,279,881.46元，涨幅 18.94%，主要是由于公司作为可再生综合智慧能源利用服务商，顺应国家大力推进节能 降碳的方针政策，公司市场份额逐渐增加，合同订单较上年有所增长且公司依据合同履 约进度确认的收入也较上年有所增加。 （2）归属于母公司所有者的净利润：2022年度归属于母公司所有者的净利润比上 年同期增长37.13%，主要是由于2022年完成的合同订单收入高于2021年，在毛利率基 本不变的前提下，企业固定成本摊薄，从而释放了企业利润的空间。 （3）每股收益：2022年每股收益相比2021年增加36.67%，主要是由于2022年公 司业绩增长，企业利润增加。 3、现金流量项目变动分析： （1）经营活动产生的现金流量净额：2022年度经营活动产生的现金流量净额相比 2021年涨幅144.88%，主要是由于主要是由于本期收到政府现金补助导致。 （2）筹资活动产生的现金流量净额：2022年度筹资活动产生的现金流量净额相比 上年同期减少了 165.06%，主要是由于 2022年偿还借款高于上年同期导致。

　　本次发行募集资金用于补充公司流动资金以及对全资子公司增资，主要目的系通过 本次发行筹集公司经营发展所需营运资金，进一步促进公司主营业务发展，优化公司的 资本结构，提高公司的盈利能力和抗风险能力，推动公司未来经营目标和发展战略的实 现。

　　根据《定向发行规则》第十二条规定：“发行人应当按照《公众公司办法》的规定， 在股东大会决议中明确现有股东优先认购安排。” 1、 公司章程对优先认购安排的规定 根据《公司章程》第三章第一节第十七条：公司增发股份时，原股东在同等条件下有 优先认购权，但原股东放弃行使优先认购权的除外。 2、 本次发行优先认购安排 2023年6月12日，公司第三届董事会第十一次会议、第三届监事会第七次会议审议 通过了《关于2023 年第一次定向发行股票不安排现有股东进行优先认购的议案》，2023 年6月28日公司2023年第一次临时股东大会审议通过了《关于2023年第一次定向发行 股票不安排现有股东进行优先认购的议案》，明确公司在册股东不享有优先认购权。 3、公司本次股票发行的优先认购安排符合《非上市公众公司监督管理办法》、《全国中小企业股份转让系统股票定向发行规则》等法律法规和规范性文件及《公司章程》的有 关规定。

　　本次发行对象符合《非上市公众公司监督管理办法》《全国中小企业股份转让系统股 票定向发行规则》《全国中小企业股份转让系统投资者适当性管理办法》等相关规定，本 次发行对象不存在因违反《国务院关于建立完善守信联合激励和失信联合惩戒制度加快 推进社会诚信建设的指导意见》(国发〔2016〕33号)、《全国中小企业股份转让系统诚信 监督管理指引》相关规定而被列入失信联合惩戒对象名单的情形。

　　1、本次股票发行对象基本信息如下： （1）珠海首正德金股权投资基金（有限合伙） 名称 珠海首正德金股权投资基金（有限合伙） 统一社会信用代码 91440400MA53FLXM85 企业类型 有限合伙企业 成立时间 2019-07-05 执行事务合伙人 首正德盛资本管理有限公司（委派代表： 王鑫） 住所 珠海市横琴新区环岛东路 1889号 17栋 201室-265号（集中办公区） 经营范围 协议记载的经营范围:股权投资。（依法须

　　成立时间： 2014-07-23，登记编号： GC2600011639，登记时间：2015-11-26

　　一般项目：以私募基金从事股权投资、投 资管理、资产管理等活动（须在中国证券 投资基金业协会完成登记备案后方可从 事经营活动）；信息技术咨询服务；股权 投资；创业投资（限投资未上市企业）（除 依法须经批准的项目外，凭营业执照依法 自主开展经营活动）

　　成立时间： 2014-07-23，登记编号： GC2600011639，登记时间：2015-11-26

　　以私募基金从事股权投资、投资管理、资 产管理等活动(须在中国证券投资基金业 协会完成备案登记后方可从事经营活 动)(除许可业务外，可自主依法经营法律 法规非禁止或限制的项目)

　　成立时间： 2019-06-05，登记编号： P1070494，登记时间：2019-12-18

　　公司股东不存在关联关系，已开立证券账户并开通全国中小企业股份转让系统一类交易 权限，属于合格投资者。 （9）景晓伟，女，出生于 1982年 1月 23日，中国国籍，无境外永久居留权，身份 证号 1******，任公司核心员工、预算部经理，与公司、公司董事、监事、高 级管理人员、公司股东不存在关联关系，已开立全国股转系统证券账户并开通认购本次发 行股票相应交易权限，属于受限投资者。 （10）杨旭，男，出生于 1992年 8月 9日股票市场行情分析，中国国籍，无境外永久居留权，身份证 号：8******，任公司核心员工、市场部经理，与公司、公司董事、监事、高 级管理人员、公司股东不存在关联关系，已开立全国股转系统证券账户并开通认购本次发 行股票相应交易权限，属于受限投资者。 （11）金凯欣，男，出生于 1974年 10月 18日，中国国籍，无境外永久居留权，身 份证号：0******，任公司核心员工、工程部经理，与公司、公司董事、监事、 高级管理人员、公司股东不存在关联关系，已开立全国股转系统证券账户并开通认购本次 发行股票相应交易权限，属于受限投资者股票市场行情分析。 （12）魏腾腾，女，出生于 1985年 9月 17日，中国国籍，无境外永久居留权，身份 证号：9******，任公司核心员工、技术部经理，与公司、公司董事、监事、 高级管理人员、公司股东不存在关联关系，已开立全国股转系统证券账户并开通认购本次 发行股票相应交易权限，属于受限投资者。 （13）孙婷婷，女，出生于 1983年 6月 13日，中国国籍，无境外永久居留权，身份 证号：6******，任公司核心员工、财务部经理，与公司、公司董事、监事、 高级管理人员、公司股东不存在关联关系，已开立全国股转系统证券账户并开通认购本次 发行股票相应交易权限，属于受限投资者。 （14）李蕊，女，出生于 1984年 1月 1日，中国国籍，无境外永久居留权，身份证 号：1******，任公司核心员工、人力行政部经理，与公司、公司董事、监事、 高级管理人员、公司股东不存在关联关系，已开立全国股转系统证券账户并开通认购本次 发行股票相应交易权限，属于受限投资者。 （15）朱春蓉，女，出生于 1996年 8月 4日，中国国籍，无境外永久居留权，身份 证号：8******，任公司核心员工、技术部副经理，与公司、公司董事、监事、 高级管理人员、公司股东不存在关联关系，已开立全国股转系统证券账户并开通认购本次 发行股票相应交易权限，属于受限投资者。 （16）曹蒙，女，出生于 1988年 10月 13日，中国国籍，无境外永久居留权，身份 证号：0******，任公司核心员工、预算部副经理，与公司、公司董事、监事、 高级管理人员、公司股东不存在关联关系，已开立全国股转系统证券账户并开通认购本次 发行股票相应交易权限，属于受限投资者。 （17）张成，男，出生于 1986年 5月 18日，中国国籍，无境外永久居留权，身份证 号：5******，任公司核心员工、工程部经理，与公司、公司董事、监事、高 级管理人员、公司股东不存在关联关系，已开立全国股转系统证券账户并开通认购本次发 行股票相应交易权限，属于受限投资者。 （18）刘雷明，男，出生于 1981年 5月 17日，中国国籍，无境外永久居留权，身份 证号：5******，任公司核心员工、自控部副经理，与公司、公司董事、监事、 高级管理人员、公司股东不存在关联关系，已开立全国股转系统证券账户并开通认购本次 发行股票相应交易权限，属于受限投资者。

　　（19）王庆毅，男，出生于 1974年 3月 26日，中国国籍，无境外永久居留权，身份 证号：3******，自然人投资者、在册股东，与公司、公司董事、监事、高级 管理人员、公司股东不存在关联关系，已开立证券账户并开通全国中小企业股份转让系统 一类交易权限，属于合格投资者。 （20）王宝龙，男，出生于 1972年 10月 30日，中国国籍，无境外永久居留权，身 份证号：0******，自然人投资者、在册股东，与公司、公司董事、监事、高 级管理人员、公司股东不存在关联关系，已开立证券账户并开通全国中小企业股份转让系 统一类交易权限印度股市指数，属于合格投资者。 （21）周大宝，男，出生于 1979年 4月 17日，中国国籍，无境外永久居留权，身份 证号：4******，自然人投资者，与公司、公司董事、监事、高级管理人员、 公司股东不存在关联关系，已开立证券账户并开通全国中小企业股份转让系统二类交易 权限，属于合格投资者最新股市行情走势。 （22）梁俊，男股票市场行情分析，出生于 1982年 7月 21日，中国国籍，无境外永久居留权，身份证 号：7******，自然人投资者，与公司、公司董事、监事、高级管理人员、公 司股东不存在关联关系最新股市行情走势，已开立证券账户并开通全国中小企业股份转让系统一类交易权 限，属于合格投资者。 （23）刘学良，男，出生于 1973年 9月 21日，中国国籍，无境外永久居留权，身份 证号：9******，自然人投资者，与公司、公司董事、监事、高级管理人员、 公司股东不存在关联关系，已开立证券账户并开通全国中小企业股份转让系统二类交易 权限，属于合格投资者。 （24）张海燕，女，出生于 1975年 5月 8日，中国国籍，无境外永久居留权，身份 证号：5******，自然人投资者，与公司、公司董事、监事、高级管理人员、 公司股东不存在关联关系，已开立证券账户并开通全国中小企业股份转让系统一类交易 权限，属于合格投资者。 2、发行对象的投资者适当性情况 本次定向发行对象属于《公众公司办法》第四十三条规定的发行对象范围。根据《公 众公司办法》《投资者适当性管理办法》和《投资者适当性管理业务指南》的规定最新股市行情走势，本次 定向发行对象均已开通新三板权限账户，系合格投资者。 公司本次定向发行对象不存在境外投资者情况，发行对象符合中国证监会及全国股 转公司关于投资者适当性制度的有关规定。 3、发行对象不属于失信联合惩戒对象 通过查询中国执行信息公开网（）、国家企业信用信息公示系 统 （）、信用中国（）等相关网站公 示信息， 截至本说明书签署之日，本次定向发行全部发行对象未被列入失信被执行人名 单，不属于《全国中小企业股份转让系统诚信监督管理指引》中规定的失信联合惩戒对象。 本次定向发行全部发行对象最近二十四个月内不存在受到中国证监会行政处罚，最近十 二个月内不存在受到全国股转公司公开谴责的情形。 4股票市场行情分析、发行对象是否属于持股平台情况 珠海首正德金股权投资基金（有限合伙）、南京首正科技股权投资基金合伙企业（有 限合伙）、海南新融基金合伙企业（有限合伙）为私募股权投资基金，属于《私募投资基 金监督管理暂行办法》《私募投资基金管理人登记和基金备案办法（试行）》中规定的私 募投资基金管理人或私募投资基金，已履行相关的登记或备案程序，因此不属于单纯以认

　　购股份为目的而设立的持股平台。 5、发行对象是否存在股权代持 本次发行对象均出具承诺所持股份为真实持股，不存在任何委托持股或其他权益安 排，不存在重大权属纠纷及潜在的法律风险。 6、发行对象的认购资金来源 本次定向发行的发行对象出具声明和承诺，本次发行对象中：21名自然人的认购资 金来源于自有资金，3名机构投资者的认购资金来源于合法募集的资金。 7、核心员工认定程序 发行对象：景晓伟、杨旭、金凯欣、魏腾腾、孙婷婷、李蕊、朱春蓉、曹蒙、张成、 刘雷明为公司核心员工。 景晓伟、杨旭已经公司第一届董事会第十四次会议表决提名通过，于 2017年 6月 9 日至 2017年 6月 12日向公司全体员工公示并征求意见，截止公示期满，全体员工均未 对提名的核心员工提出异议。2017年 6月 19日，公司召开第一届监事会第七次会议审计 通过了《关于提名景晓伟、杨旭等为公司核心员工的议案》。2017年 6月 26日，公司召 开 2017年第一次临时股东大会审议并通过了《关于提名景晓伟、杨旭等为公司核心员工 的议案》。 金凯欣、魏腾腾、孙婷婷、李蕊、朱春蓉、曹蒙、张成、刘雷明核心员工的认定已经 2023年 6月 12日召开的公司第三届董事会第十一次会议、2023年6月28日召开的第三 届监事会第八次会议和2023年第一次临时股东大会审议通过并于2023年6月28日在全 国中小企业股份转让系统官网（发布了《关于认定公司核心员工的公 告》（2023-030）。 本次发行发行对象包括 10名核心员工，均与公司签订了劳动合同，景晓伟、魏腾腾、 孙婷婷、李蕊、张成为华清安泰员工；杨旭、金凯欣、朱春蓉、曹蒙、刘雷明为华清元泰 员工。 华清元泰成立于2012年2月10日；2014年8月21日，华清安泰将华清元泰收购为 全资子公司。自2014年8月21日截至本报告日，华清安泰持续持有华清元泰100%股权， 华清安泰对华清元泰的控制权具有稳定性。 华清安泰利用不同的业务模式服务于各类建筑，既有建筑以华清安泰为主体，核心 是节能技术服务，业务涵盖：节能诊断、节能改造、运行维护、云技术能源管控平台。新 建建筑以华清安泰全资控股的华清元泰为主体，核心是热泵系统集成，业务涵盖：前期技 术咨询、设计；安装；调试；售后服务。 2021年、2022年华清元泰营业收入占华清安泰整体收入的 79.12%、67.94%。2021 年、2022年华清元泰净利润占华清安泰整理净利润的45.95%、52.13%。华清元泰每年贡 献的收入以及利润占合并口径较大。公司主营业务及业务类型紧密联系，华清元泰 能够进一步完善公司的产业链整体布局，提升公司整体实力，为公司带来可观的经济效 益。 杨旭、金凯欣、朱春蓉、曹蒙、刘雷明为子公司华清元泰员工，该等员工均任职于华 清元泰主要职能部门的重要职位且多年来为公司的快速发展做出了诸多贡献，因此认定 该等员工为公司核心员工具有必要性及合理性。 序号 认购对象 任职单位 职务 是否签订合同 北京华清元泰新能源技术开发 1 金凯欣 工程部经理 是 有限公司

　　1、 发行价格 发行价格为4.00元/股股票市场行情分析。 2、定价方法及定价合理性 （1） 每股净资产 天健会计师事务所（特殊普通合伙）出具的标准无保留意见的天健审〔2023〕1-284 号的审计报告，截至2022年12月31日，公司总股本51,635,920股，归属于挂牌公司股东 的净资产85,503,626.38元，归属于挂牌公司股东的每股净资产1.66元；归属于挂牌公司 股东的净利润为20,950,623.35元印度股市指数，基本每股收益为0.41元。本次股票发行价格高于每股 净资产。 （2） 二级市场价格 公司属于创新层、采用集合竞价交易的挂牌公司。根据Choice金融终端软件查询，

　　2023年5月15日前，华清安泰成交量、成交金额、换手率等数据具体如下： 交易期间 成交量 成交金额 成交均价 累计换手率 日均换手率 （股） （元） （元/股） （%） （%） 前1交易日 - - - - - 前10交易日 - - - - - 20 前 交易日 2,000 25,290.00 12.6450 0.0103 0.0005 30 前 交易日 2,000 25,290.00 12.6450 0.0103 0.0003 60 前 交易日 215,076 2,434,575.84 12.4938 1.1288 0.0185 公司股票日均换手率较低，前60个交易日累计换手率为1.1288%，交易价格非持续 交易价格，具有较强的偶发性，且二级市场交易活跃度有限，故二级市场股票交易价格 不宜作为公允价格的参考依据。 （3） 大宗交易情况 报告期内，公司于2022年12月30日发生7笔大宗交易，成交价均为3.90元，成 交总数量共计400万股。 （4） 前次发行价格 公司于2020年发行股票266万股，发行价格为3.00元/股，共募集资金798万元， 发行后总股本36,882,800股，此次定向发行后，公司以2020年度财务数据为依据进行 了权益分派，每10股送红股2.6股转增1.4股，权益分派后最新股市行情走势，按新股本51,635,920 股,2020年定向发行成本价格为每股2.14元，本次发行价格高于前次发行价格。 （5）权益分派情况 报告期内，公司进行过1次权益分派，具体情况如下： 2021年6月7日，公司2020年度股东大会审议通过《2020年度权益分派方案》， 总股本36,882,800股为基数，向全体股东每10股送红股2.6股，每10股转增1.4股， 分红后总股本增至51,635,920股。上述权益分派已于2021年6月30日实施完毕，不会 对本次发行价格造成影响。 （6）同行业可比公司情况 新三板同行业可比公司最近一期定向发行情况如下： 发行 每股净 每股净 市盈率 市净率 证券代码 证券名称 发行时间 价格 资产 收益 （PE） （PB） 833105.NQ 华通科技 2023.3.29 3.50 1.68 0.18 19.44 2.08 836913.NQ 中鼎恒业 2023.2.14 2.10 1.94 0.32 6.56 1.08 873110.NQ 山安蓝天 2022.4.29 5.61 4.58 0.48 11.69 1.22 838486.NQ 远正智能 2022.4.25 3.53 3.17 0.08 44.13 1.11 平均值 3.69 20.45 1.38 华清安泰本次定向发行情况如下： 发行 每股净 每股净 市盈率 市净率 证券代码 证券名称 预案公告日 价格 资产 收益 （PE） （PB） 832326.NQ 华清安泰 2023.6.13 4.00 1.66 0.41 9.76 2.41 根据同行业可比公司最近一期定向发行数据，选取的四家企业平均市盈率20.45 倍，PE值区间为6.56-44.13；平均市净率1.38倍，PB值区间为1.08-2.08。以本公司

　　本次发行价格4.00元/股计算的静态市盈率为9.76倍，市净率为2.41倍，与同行业可 比公司相近，处于合理水平。 （7）公司所处行业、经营环境及未来成长性 公司作为可再生综合智慧能源利用服务商，致力于建筑节能领域，以热泵技术为基 础，利用可再生能源包括但不限于深层地热能、浅层地温能、太阳能、空气能、污水废 热能、工业余热等清洁可再生能源，结合蓄能、高效末端、高效能源塔、光储充微电网 等先进技术，在民用、工业建筑行业提供建筑能源系统的能源投资、规划设计、建设服 务、智慧运营、碳资产管理等综合能源服务。 节能环保是国家战略新兴产业，是我国推进经济社会发展全面绿色转型、助力实现 “碳达峰、碳中和”目标的重要抓手。近年来，党中央、国务院陆续发布绿色低碳循环 发展经济体系、顶层设计等重要文件，相关部委认真落实党中央国务院决策部署，先后 出台数十项政策文件, 促进了节能产业壮大和发展，为节能服务行业注入了强大的政策驱动力，节能市场的需求明显提升。尤其是专业从事细分领域服务的专精特新中小企业和科技型民营节能环保企业充分利用自身机制灵活、应变迅速等优势成为了推动行业创 新发展的主力军。 公司从2011年起深耕节能技术领域，构建了覆盖节能设计、改造、服务等的综合节 能服务体系，公司核心技术团队在近二十年的项目实施实践中积累了大量的系统设计集 成、实施经验，先后成功实施的项目多达近百个。公司拥有建筑机电安装、电子与智能 化、机电工程施工等专业资质，是国家高新技术企业、中关村高新技术企业、北京市 “专精特新小巨人”中小企业、科技型中小企业，拥有十几项国家级实用新型专利技 术，参与多项国家、行业及地方标准的制定。 （8）报告期内公司经营情况 依据公司披露的2022年年度报告，截至2022年12月31日，公司净资产 85,503,626.38元，每股净资产1.66元/股，本次发行价格4元/股，高于截至2022年 12月31日的每股净资产。2022年度，公司营业收入183,889,718.38元，较2021年增 加29,279,881.46元，同比增长18.94%；归属于母公司所有者的净利润20,950,623.35 元，较上年同期增长37.13%；基本每股收益0.41元/股，较2021年0.30元/股有所增 加。 综上，本次定增价格综合考虑了宏观经济环境、公司所处行业、公司成长性、每股 净资产等多种因素，公司考虑到未来几年内的发展情况，将本次定增价格确定为4元/ 股，具有一定的合理性，不存在损害公司及公司股东利益的情形。 3、 股份支付情况 根据《企业会计准则第11号——股份支付》规定，股份支付是指企业为获取职工和 其他方提供服务而授予权益工具或者承担以权益工具为基础确定的负债的交易。本次定 向发行不存在以获取职工或其他方服务为目的的情况，不涉及股权激励事项，不适用股 份支付。 4、 董事会决议日至新增股票登记日期间预计权益分派情况 董事会决议日至新增股票登记日期间预计不会发生权益分派事项，不会导致发行数 量和发行价格做相应调整。（未完）